EJEMPLO PARA CALCULO DE  INTERES Y MANTENIMIENTO DE VALOR


I.                    Conceptos

 I.I CONAMI: Comisión Nacional de Microfinanzas, órgano rector de las instituciones de microfinanzas según su Ley creadora, Ley 769, ?Ley de Fomento y             Regulación de las Microfinanzas?, publicada en La Gaceta, Diario Oficial N°128 del 11 de julio del 2011.

 I.II Cliente: Persona natural o jurídica con quien la Corporación PRODESA mantiene una relación comercial originada por la celebración de un contrato, o a           quien la institución brinda información previa la celebración de un contrato.

 I.III Días: Días Calendarios.

 I.V Operaciones Activas: Operaciones de crédito que implican desembolso de dinero o el otorgamiento de una línea de crédito bajo cualquier modalidad              contractual.

II.                    Consideraciones:

          a)      Los importes que se muestran en el documento son para ilustración de los clientes de Corporación PRODESA.

          b)      Las tasas y sus rangos de aplicación son referenciales, y pueden variar en función del comportamiento del cliente durante la vida del crédito.

          c)       Los productos a los que aplica la presente fórmula son, Microcréditos, Créditos Personales, Hipotecarios de vivienda y Créditos de Desarrollo                                    Empresarial,todos con Mantenimiento de Valor.

       III.                    Datos Referenciales para el desarrollo del ejemplo

 

Descripción

Datos

Monto del Crédito

 C$   40,000.00

Tasa de Interés Anual

22.00%

Tasa de Interés Moratorio

27.50%

Plazo

30 meses

Forma de Pago

Mensual

Tasa de Cambio Inicial

28.5380

IV.                    Descriptivo

 

               Nuestras tablas de amortización de créditos presentan la siguiente estructura:

 

Fechas (1)

Número

Cuota (2)

Saldo Inicial (3)

Principal (4)

 Saldo Final (5)

M. Valor (6)

Interés Cte. (7)

Total (8)

 

                    (1): Corresponden a la fecha en la cual el cliente pacta con la institución las amortizaciones que se realizarán

                    (2): Corresponde al número de cuotas pactadas entre la institución y el cliente para cancelar su crédito.

                    (3): Corresponde al saldo inicial que se le presenta al cliente, el cual se realizan los cálculos para intereses y mantenimiento de valor

                    (4): Corresponde al monto que se amortizará de principal adecuándose a la cantidad de cuotas pactadas.

                    (5): Corresponde el saldo inicial menos el principal amortizado (columna (3) menos columna (4))

                    (6): Monto correspondiente al mantenimiento de córdoba frente al dólar.

                    (7): Corresponde al monto de interés corriente cobrado por la institución basada en la cantidad de días transcurridos desde la última fecha de pago.

                    (8): Corresponde a la cuota total a pagar por el cliente.


V.                    Formas de Cálculo.

 

1. Tasa de Cambio Proyectada:

 

Tasa de Cambio Inicial

28.5380

 

              (a) La Tasa de cambio inicial se multiplica por el 5% anual la que corresponde a la devaluación por Mantenimiento de Valor                          estipulado en la Ley 732.

                             28.5380 X 5% = 1.4269

                (b) El resultado se divide entre 12 que son los meses que trae el año.

                             1.4269 / 12 = 0.118908333

                 (c) El resultado de la división anterior se divide entre 30, para sacar el factor diario.

                             0.118908333 / 30 = 0.003963611

                 (d) El resultado anterior se multiplica por la cantidad de días transcurridos desde la fecha de desembolso hasta la fecha del

                        primer pago.

                        Supongamos que el crédito se desembolsa el 10 de junio del 2016 y el cliente solicita fechas de pago los 17 de cada mes, por lo que tocaría pago el                             17/07/2016, del 10/06/2016 al 17/07/2016 transcurren 37 días

                              0.003963611 x 37 días = 0.146653611

                 (e) El resultado se suma a la tasa de Cambio inicial.

                               28.5380 + 0.146653611 = 28.6846

 

Nota: Para el cálculo de la segunda tasa de cambio proyectada se utiliza el mismo procedimiento.

      VI.       Mantenimiento de Valor Proyectado:

 Dado que los créditos que son otorgados en Corporación PRODESA son en córdobas con Mantenimiento de Valor con respecto al dólar norteamericano se debe realizar la proyección del mantenimiento de valor a cobrar en cada crédito que tenga esta cláusula contractual. Para conocer la manera de proyectar y cobrar el mantenimiento de Valor debemos seguir los siguientes pasos:

                (a) Se divide el monto de crédito otorgado entre la tasa de cambio inicial para conocer el monto a otorgar el mantenimiento de                               valor:

 

Monto del Crédito

 C$   40,000.00

Tasa de Cambio Inicial

28.5380

Tasa de Cambio proyectada para el primer pago

28.6846

                        C$ 40,000.00 / 28.5380 = 1,401.64                        

                 (b) Dicho monto se multiplica por la tasa de cambio proyectada para conocer el nuevo saldo en córdobas a la fecha de realización                         del primer pago.

                     US$ 1,401.64 x 28.6846 = 40,205.56

                (c) Al resultado de multiplicar el monto dolarizado se le resta el principal en córdobas y el saldo resultante será el mantenimiento                        de valor.

                           40,205.56 ? 40,000 = 205.56

 

Nota: Para el cálculo de la segunda cuota de mantenimiento de valor proyectado se utiliza el mismo procedimiento.

VII. Cálculo de Interés:

 Obteniendo los datos anteriores es posible realizar el cálculo de la tasa de interés para cada crédito otorgado por Corporación PRODESA Sucursal Nicaragua, explicaremos de forma breve la manera de calcular el interés para la primera cuota y segunda cuota a través de los siguientes pasos:

              (a) El monto de principal se divide entre la tasa de cambio inicial.

Monto del Crédito

 C$   40,000.00

Tasa de Cambio Inicial

28.5380

Tasa de Cambio proyectada para el primer pago

28.6846

Tasa de Interés Mensual

1.8333%

                              40,000.00 / 28.5380 = US$1,401.64

              (b) Dividimos la tasa de interés mensual entre 30 para conocer el cobro diario de intereses, independientemente de la tasa a                                    aplicar.

                             1.8333% / 30 =0.06111%

             (c) Al resultado anterior lo multiplicamos por la cantidad de días transcurridos desde la fecha de entrega (para los caso de pago                          de primer cuota) hasta la fecha que se realiza el pago o se proyecta el pago a realizar.

                         Continuando con el ejemplo transcurren 37 días desde la fecha de entrega del crédito hasta la fecha de pago de la primer cuota

                              0.06111% X 37 días = 2.2611%

               (d) Una vez obtenido el resultado anterior multiplicamos los 2.2611% por el monto del inciso (a) los US$1,401.64 y a este resultado                        lo multiplicamos por la tasa de cambio proyectada.

                               2.2611% x US$1,401.64 = US$31.69

                    US$31.69 x 28.6846 = C$909.09

 Nota: Para el cálculo de la segunda tasa de interés proyectada, varía en que el saldo resultante de restar el principal menos el monto amortizado de la primer cuota, este se divide entre la tasa de cambio inicial, luego el procedimiento es el mismo.